Teknik Analiz/Trend Analizi (TA) Nedir?

Teknik Analiz/Trend Analizi (TA) fiyat tabloları kullanarak fiyat yönünü tahmin etmeye izin veren bir analiz yöntemidir. Teknik Analiz/Trend Analizi (TA) ardındaki ana fikir piyasa fiyatının dış etkenlere dayalı olarak artması veya düşmesidir. Buna siyasal iklim, doğal felaketler, psikolojik kavramlar ve başka öğeler dahildir.

Teknik analizi tam olarak anlamak için bilmeniz gereken üç temel prensip ve varsayım vardır.

1. Piyasa her şeyin fiyatını düşürür. Yani yukarıda bahsedilen dış etkenlerin yer aldığı “her şey” insanların piyasa girip girmemesi üzerinde etkiye sahiptir;

2. Fiyatlar trendlerle hareket eder. Bu trendler fiyatların hareket ettiği örüntüler ve yönlerdir. Bir trend yakaladığınızda fiyat hareketliliğini aynı yönde olması şansı yüksektir;

3. Trendler ve örüntüler tekrar eder. Başka bir deyişle tarih tekerrür eder. Bu varsayım tekrar eden fiyat hareketlerinde dışa vurur.

Borsa teknik analiz/trend analizi (TA) içerisinde yer alan başka bir önemli konsept de support ve dirençtir. Teknik analizciler fiyatların yükseleceği zamanı tahmin etmek için support ve direnç seviyelerini kullanır. Support ve direnç seviyeleri fiyat hareketini belirlemeye yardımcı olur. Yatırımcılar direnç seviyesine ulaşıldığını düşünürse kısa pozisyona girer. Support seviyesine ulaşıldığı düşünülünce de uzun pozisyona girerler. Bu seviyeler bir emri açmak veya kapamak adına doğru zaman için iyi bir işarettir.

Teknik analiz/trend analizi (TA) uzun vadeli yatırımlar için iyi bir gösterge olarak düşünülmez.

Teknik analiz kullanan yatırımcılar genellikle atik kısa dönem yatırımcılardır. Yani piyasadaki swing’lere dikkat ederken kısa süreliğine bir pozisyona girerler. Pozisyonlara hızlı girip çıkmalarıla öne çıkarlar. Seçilen varlık iyi performans göstermiyorsa yatırımcı kayıplarını anında kesmek için pozisyondan çıkar.

Teknik analiz/trend analizi (TA) çok eleştirilir. Eleştirenlerin dile getirdiği ana sorunlar üç temel varsayımla ilgilidir. Her seferinde tarihin tekerrür etmesine bel bağlayamazsınız. Bu da teknik analize dayalı tahminlerin kusurlu olduğu anlamına gelir. Ayrıca teknik analiz piyasa örüntülerinin sınırları içerisinde çalışır. İşte bu yüzden eleştirenler teknik analizden faydalanırken piyasayı ve iç çalışmalarını tam olarak anlamanın olası olmadığını iddia ederler.

Teknik Analiz ve Temel Analiz Arasındaki Fark Nedir?

Teknik analiz ve temel analizin amaçları varlıkların gelecekteki örüntülerini tahmin etmek olsa da iki yöntem çok farklı bilgi kaynaklarını dikkate alır.

Teknik analiz/trend analizi (TA) kısa dönem analiz olarak görülür. Bu yüzden bir varlığın uzun vadede ne kadar değerli olabileceği potansiyelini gösteren verileri dikkate almaz. Başka bir deyişle sadece yakın gelecekteki fiyat hareketlerini değerlendirmek için faydalıdır.

Temel analiz ise varlığın gerçek değerinde tahminde bulunmak için sektör ve şirketin finansal beyanları gibi çeşitli faktörleri inceleyerek bunun tersini yapar. Teknik analizi seven kişiler fiyat ve hacim aynı şeyi söylerken temel analizin bu etkenleri çok derinlemesine incelediğini iddia eder.