On-Balance Volume (OBV) Nedir?

On-Balance Volume (OBV), hacim akışını kullanarak bir varlığın fiyatındaki dalgalanmaları tahmin eden teknik bir göstergedir. Yukarı günlerde hacim ekleyerek ve aşağı günlerde hacim çıkararak alım ve satım baskısını ölçen bileşik bir göstergedir.

Bir varlığın fiyatı bir önceki kapanıştan daha yüksek kapandığında, tüm günün hacmi yukarı hacim olarak adlandırılır. Bununla birlikte, varlığın fiyatı önceki kapanışından daha düşük bittiğinde, hacim aşağı hacim olarak adlandırılır.

OBV'nin MFI, NVI, Klinger osilatörü gibi diğer hacim bazlı göstergeler gibi yalnızca borsa hacmi olan piyasalarda hacim ürettiğini unutmayın.

OBV metriği Joseph Granville tarafından kurulmuştur. Finansal piyasaların nasıl işlediğini hacmin belirlediğini ve fiyat değişikliklerinin çoğunlukla hacim tarafından belirlendiğini savunmaktadır. Bir varlığın piyasa hacmi önemli ölçüde artarsa, fiyatın büyük bir artış (yukarı veya aşağı) görmek üzere olduğuna inanır.

OBV kapanış fiyatına göre belirlenebilir:

• OBV = Önceki OBV - Mevcut Günün Hacmi - son 24 saatin kapanış fiyatı önceki kapanış fiyatından daha düşük olduğunda.
• OBV = Önceki OBV - son 24 saatin kapanış fiyatı önceki kapanış fiyatına eşit olduğunda.
• OBV = Mevcut Günün Hacmi + Önceki OBV - son 24 saatin kapanış fiyatı önceki kapanış fiyatının üzerinde olduğunda.

Yine de mutlak OBV'nin önemli olmadığını unutmayın çünkü OBV çizgisi piyasa trendlerini belirleyecektir.

İşte varlığın fiyat dalgalanmalarını belirlemek için OBV'yi kullanma adımları:

• OBV için trendi tanımlayın.
• Mevcut trendin dayanak varlığın trendiyle uyumlu olup olmadığını kontrol edin.
• Destek ve direnç seviyelerini bulun ve işaretleyin.
• Oluşturduğunuz OBV çizgileri direnç seviyelerini aştığında, varlığın fiyatının yukarı mı yoksa aşağı mı hareket ettiğini gösteren doğru sinyaller.

Direnç kırılmalarını ararken kapanış fiyatlarının dikkate alınmasının önemli olduğunu unutmayın. Ayrıca, büyük hacim artışları nedeniyle OBV göstergesinin bir süre için etkisiz hale gelebileceğini unutmayın. Böyle bir durumda, uzlaşma döneminin bitmesini beklemelisiniz (bir emir işlenirken işlemler arasında geçen süre).

Ayrıca, sapma sinyalleri trendin yükseliş ya da düşüş yönünde tersine döneceğini tahmin edebilir. Bunlar, hacmin her zaman fiyattan öncelikli olduğu ilkesine dayanır. Sonuç olarak, OBV düştüğünde veya önceki düşük seviyesinden daha düşük kapandığında bir düşüş sapması oluşur. Öte yandan, OBV arttığında ve önceki kapanıştan daha yüksek bir fiyattan kapandığında bir yükseliş sapması meydana gelir.

Bununla birlikte, OBV'nin düşüş ve yükseliş eğilimlerini doğru bir şekilde tahmin etmek için tek başına yeterli olmadığını unutmamak çok önemlidir. Bu tür bir araştırma için MACD veya RS gibi ek teknik göstergeler kullanılmalıdır.